Большая, северная часть, Г. о. расположена в северных предгорьях Стара-Планины на высоте 300-800 м. На Ю. в пределы Г. о. заходит восточная половина хребта Калоферска-Планина, северные склоны Шипченска-Планины (с Шипкинским перевалом) и Тревненска-Планина. Высота хребтов 1700-2000 м. Реки (Янтра, Росица, Видима, Дряновска) относятся к бассейну Дуная. Климат умеренный. Средняя температура января около -2?С, июля 22, 24?С. Осадков в год от 700 мм на С. до 1000-1200 мм на Ю. Дубовые, грабовые и буковые леса.

Хозяйство Г. о. имеет индустриальный характер. Здесь сочетаются лёгкая и тяжёлая промышленность. Развиты текстильная и кожевенно-обувная промышленность, возникшие на базе старинного ремесленного производства. Г. о. выпускает (1968) свыше 26% шерстяных, свыше 14% хлопчатобумажных тканей, более 20% обуви в общенациональном производстве. В округе разнообразное машиностроение, значение которого систематически возрастает. Г. о. является главным районом в Болгарии по производству ткацких станков и электротельферов; расширяется производство кабеля, вагоностроение, с.-х. машиностроение, инструментальное производство. Промышленность сосредоточена большей частью в гг. Габрово, Севлиево, Дряново, Трявна; ряд промышленных предприятий размещён в близлежащих к ним сёлах. В сельском хозяйстве используется ¹/₃ площади округа; посевы пшеницы, кукурузы, ячменя. Садоводство. Скотоводство. Через территорию Г. о. (перевалы Шипкинский и Трявненский) проходят важные пути, связывающие северную и южную Болгарию.

Э. Б. Валев, Р. А. Ерамов.